擁抱未來，2023工程機(jī)械行業(yè)展望

      根據(jù)工信部公示2022年新一代信息技術(shù)與制造業(yè)融合發(fā)展試點(diǎn)示范項(xiàng)目名單，在今年首次提出的“數(shù)字領(lǐng)航”方向，共有8家裝備制造企業(yè)入選，其中就包括中聯(lián)重科和三一重工。

     早在2019年，中聯(lián)重科成功研發(fā)了5G遠(yuǎn)程遙控挖掘機(jī)，利用5G高速率、大寬帶、低時(shí)延的特性，實(shí)現(xiàn)了遠(yuǎn)程操控挖掘機(jī)。中聯(lián)重科在5G技術(shù)與工程機(jī)械設(shè)備融合方面，5G遠(yuǎn)程操控挖掘機(jī)械、塔機(jī)、泵車等多款設(shè)備都獲得用戶的好評(píng)。

     鏤空臂架技術(shù)、碳纖維砼管、人機(jī)語音交互等智能化功能、塔機(jī)ETI智控系統(tǒng)，等等，一系列前沿技術(shù)不勝枚舉，非常符合中聯(lián)重科低調(diào)務(wù)實(shí)的氣質(zhì)以及科研院所孵化而來的雄厚的研發(fā)實(shí)力。

而在新能源技術(shù)的運(yùn)用方面，中聯(lián)重科一直走在行業(yè)前列。中聯(lián)重科的純電動(dòng)汽車起重機(jī)，除了采用新能源技術(shù)外，通過融入了機(jī)器視覺、人工智能和5G通訊技術(shù)，讓它成為了“有眼睛、會(huì)思考”的起重機(jī)，可以實(shí)現(xiàn)一鍵吊裝等智能化功能，讓“小白人士”也可以進(jìn)行吊裝作業(yè)。

       三一集團(tuán)近年來抱著"要么翻身，要么翻船"的決心和魄力，堅(jiān)定不移地推動(dòng)數(shù)智化轉(zhuǎn)型，依托樹根互聯(lián)工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)操作系統(tǒng)，構(gòu)建了“智能產(chǎn)品”、“智能制造”、“智能運(yùn)營”三類智能場(chǎng)景，以數(shù)智化重構(gòu)并驅(qū)動(dòng)業(yè)務(wù)發(fā)展，提升企業(yè)整體數(shù)智化能力與核心競(jìng)爭(zhēng)力。

     作為公司**大戰(zhàn)略，三一集團(tuán)的數(shù)智化戰(zhàn)略可概括為“1＋5”：“1”指一把手躬身入局，“5”代表轉(zhuǎn)型的五個(gè)抓手——電動(dòng)化智能化、流程四化、八大軟件應(yīng)用、數(shù)據(jù)采集應(yīng)用、燈塔工廠。

        其中，“燈塔工廠”方面，三一集團(tuán)已成功誕生了全球重工行業(yè)僅有的兩家世界燈塔工廠：北京樁機(jī)工廠、長沙18號(hào)廠房，以及中國工程機(jī)械行業(yè)首座海外“燈塔工廠”——印尼工廠，不斷輸出中國智能制造轉(zhuǎn)型升級(jí)的新技術(shù)、新實(shí)踐與新經(jīng)驗(yàn)。

      眾所周知，工程機(jī)械是一個(gè)典型的周期性行業(yè)，一旦出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的信號(hào)，工程機(jī)械公司是有很強(qiáng)的業(yè)績?cè)鲩L預(yù)期的，與經(jīng)濟(jì)周期緊密相連。

     從全球需求來看，工程機(jī)械行業(yè)的高增長正在放緩，短期來看并不樂觀。全球工程機(jī)械市場(chǎng)總量在2019年達(dá)到歷史上的頂峰。2019年，中國市場(chǎng)占24%，僅次于北美。2020年，全球主要市場(chǎng)僅中國在上升，其他國家市場(chǎng)回落，價(jià)值占比超過30%。從增速來看，我國工程機(jī)械設(shè)備保有量自2010年的447萬臺(tái)增長到2020年的830~899萬臺(tái)，增長率3.44%，結(jié)合近年數(shù)據(jù)來看的話，增速有明顯放緩的趨勢(shì)。

       原因很簡單，因?yàn)槠浔举|(zhì)上工程機(jī)械的需求和兩個(gè)因素相關(guān)：一個(gè)是自身設(shè)備的更新周期，另一個(gè)是經(jīng)濟(jì)周期尤其是基建、房地產(chǎn)等投資周期。以挖掘機(jī)為例，由于2008-2011年大規(guī)模刺激經(jīng)濟(jì)，土木工程海量增加直接帶動(dòng)工程機(jī)械需求迎來爆發(fā)性增長。挖掘機(jī)從2008年的不到8萬臺(tái)大幅增長至2011年的17萬臺(tái)以上。后來政策轉(zhuǎn)向，工程機(jī)械需求一路下滑，至2015年挖掘機(jī)全國銷量僅5萬臺(tái)，較2011年下滑70%。但在2016年，新一輪政策刺激疊加設(shè)備的更新?lián)Q代需求，工程機(jī)械行業(yè)又開始爆發(fā)式增長，2020年的銷量已經(jīng)漲到了32萬臺(tái)以上。

      2023年市場(chǎng)環(huán)境又開始有了新的變化，不管是基建還是房地產(chǎn)的投資，相對(duì)來說都有比較大的下行壓力。一方面基建受制于地方債務(wù)的約束，再加上本身規(guī)模已經(jīng)相當(dāng)龐大和完善，增量市場(chǎng)非常有限；另一方面房地產(chǎn)市場(chǎng)已經(jīng)進(jìn)入“白銀”時(shí)代，逐步開始向“黑鐵”時(shí)代挺進(jìn)，未來新房施工需求整體來看是相對(duì)萎縮的，所以結(jié)合兩大市場(chǎng)現(xiàn)狀來看，工程機(jī)械行業(yè)和大多數(shù)周期性行業(yè)一樣正在邁向夕陽產(chǎn)業(yè)，只不過是這個(gè)夕陽什么時(shí)候到來的問題。

       但仔細(xì)研究你會(huì)發(fā)現(xiàn)，從供給來看，工程機(jī)械和其他行業(yè)相比較，是有一定的“護(hù)城河”。首先工程機(jī)械并不像光刻機(jī)類大型專用設(shè)備，極度依賴少數(shù)B端客戶，相對(duì)來說其客戶分布比較分散，這就使具有品牌效應(yīng)企業(yè)在行業(yè)下行周期仍然活得很滋潤，提升自己產(chǎn)品在行業(yè)占有率；其次工程機(jī)械屬于大型工業(yè)制造業(yè)，雖然技術(shù)含量沒有光刻機(jī)類高新技術(shù)企業(yè)高，但對(duì)成本控制、流程管理和規(guī)模效應(yīng)要求比較高，有利于頭部企業(yè)，也有利于企業(yè)參與海外市場(chǎng)。

      隨著中國自主創(chuàng)新之路越走越遠(yuǎn)，國內(nèi)的很多機(jī)械設(shè)備公司已經(jīng)開始具有挑戰(zhàn)國際巨頭的能力。在工程機(jī)械領(lǐng)域，三一重工、徐工機(jī)械等國內(nèi)主機(jī)廠市占率不斷提升，已經(jīng)在逐步取代卡特彼勒、小松等歐美日主機(jī)廠商的市場(chǎng)地位。包括恒立液壓、艾迪精密等公司也在逐步挑戰(zhàn)KYB、川崎重工、力士樂等傳統(tǒng)國際巨頭。

      國內(nèi)的優(yōu)勢(shì)主要兩點(diǎn)：一是國內(nèi)有著最齊全的產(chǎn)業(yè)鏈配套優(yōu)勢(shì)。我國工程機(jī)械種類繁多，是全球工程機(jī)械產(chǎn)品類別、產(chǎn)品品種最齊全的國家之一，擁有20大類，109組，450種機(jī)型，1090個(gè)系列，上萬個(gè)型號(hào)的產(chǎn)品設(shè)備。二是國內(nèi)工程師紅利。在過去十年，中國累計(jì)畢業(yè)近7000萬的大學(xué)畢業(yè)生，500萬以上的研究生。截至2020年，中國的R&D人員（研發(fā)與試驗(yàn)發(fā)展人員）的數(shù)量世界**，相關(guān)的經(jīng)費(fèi)投入世界第二，專利排名世界第二。但海外業(yè)務(wù)占比還很低，90%業(yè)績支撐都來源于國內(nèi)業(yè)務(wù)，如果未來中企能在國際市場(chǎng)搶奪海外企業(yè)份額的話，將會(huì)有望打破行業(yè)周期魔咒。

     綜合來說，工程機(jī)械行業(yè)在大周期行業(yè)中屬于供需格局相對(duì)較好的行業(yè)。一方面需求穩(wěn)中有增，尤其是海外市場(chǎng)。另一方面供給端也有一定的護(hù)城河。